O pequeno Nico é fillo dun dos renos que puxan do trineo de Papá Noel. Desexa con todas as súas forzas voar e coñecer o seu pai. Por iso decide ir na súa procura.

Bo é un burriño pequeno, pero valente, que anhela unha vida alén da súa rutina diaria no muíño da aldea. Un día, reúne a coraxe para cumprir a aventura dos seus soños.

Papá Noel cre que o seu reinado está a chegar á súa fin e que se achega xa a hora de xubilarse.

A paz natalicia cae sobre a pequena vila, mais no mercado de Nadal hai unha actividade frenética. Mariann descubre un oso de peluche no estante superior. Está vivo?